Přehled dluhopisů na Finparádě za měsíc říjen
| dnes 6:00 | Tomáš Smetana | foto: Shutterstock | |
 Dluhopis, nebo také obligace či bond, je druh cenného papíru, který je pro investory jednou z možností zhodnocení peněz a pro vydavatele možností, jak si výhodně zajistit dlouhodobější zdroj financování. Na Finparádě se zaměřujeme na dluhopisy od finančních společností a bank. Kterým dluhopisům bude končit upisovací období a jaké jsou nové dluhopisy na Finparádě? Přinášíme přehled dluhopisů za měsíc říjen.
Dluhopisový trh v říjnu zůstal převážně klidný a stabilní. Investoři i nadále sledovali vývoj inflace a možné kroky České národní banky, přičemž inflační tlaky zůstaly mírné. Meziroční inflace se pohybovala kolem 2,3 % a meziměsíční změny byly jen nevýrazné. Výnosy českých státních dluhopisů tak zůstaly bez větších výkyvů. Desetileté bondy se obchodovaly kolem úrovně 4,4 %. Na primárním trhu proběhly nové aukce emisí s kupóny kolem 4 %, které potvrdily stabilní poptávku investorů po domácím státním dluhu.
Na Finparádě si můžete srovnat dluhopisy z nabídky bank a finančních společností. Konkrétně se jedná o společnosti - Erste Asset Management, ČSOB Asset Management, Banka CREDITAS, Fio investiční společnost a J&T Banka. Ve srovnání můžete najít celkem 294 dluhopisů z nichž 237 je po upisovacím období a 57 má stále aktuální upisovací období.
Srovnání dluhopisů z nabídky bank najdete zde
Dluhopisy v aktuálním upisovacím období
Dluhopisy v aktuálním upisovacím období s pevnou úrokovou sazbou nabízejí průměrnou sazbu 5,81 %. Nejlepší sazbu nabízejí cenné papíry od J&T Banky a Banky CREDITAS (viz. tabulka).
| Subjekt | Název dluhopisu - emise | Výnos v p.a.
| | Banka CREDITAS | CRINV 19 7,25/30 | 7,25 % | | J&T Banka | JTSEC F. 2 6,75/30 | 6,75 % | | Banka CREDITAS | CRINV 18 6,75/28 | 6,75 % | | J&T Banka | JTSEC F. 2 6,50/30 | 6,50 % | | J&T Banka | ROHAN FIN. 0,00/29 | 6,35 % |
U aktuálních dluhopisů se nachází několik cenných papírů, kterým brzy vyprší upisovací období. Po skončení tohoto období už nebude možné provádět další nákupy. V tabulce níže naleznete obligace, u kterých brzy nebude možné se nadále upisovat.
| Subjekt | Název dluhopisu - emise | Upisovací období
| | Erste Asset Management | Prémiový dluhopis RESPONSIBLE 1 | 05.10.2020 - 05.11.2025 | | Banka CREDITAS | CRINV 17 5,75/27 | 29.09.2025 - 07.11.2025 | | Banka CREDITAS | CRINV 18 6,75/28 | 29.09.2025 - 07.11.2025 | | Banka CREDITAS | CRINV 19 7,25/30 | 29.09.2025 - 07.11.2025 | | J&T Banka | J&T BANKA VAR/34 | 11.11.2024 - 08.11.2025 | | Erste Asset Management | Prémiový dluhový cenný papír INSURANCE AUTOCALL 7 | 13.10.2025 - 12.11.2025 | | Erste Asset Management | Prémiový dluhopis RESPONSIBLE 2 | 19.10.2020 - 19.11.2025 | | Erste Asset Management | Prémiový dluhopis RESPONSIBLE 13 | 26.10.2021 - 24.11.2025 | | J&T Banka | ROHAN FIN. 0,00/29 | 15.09.2025 - 25.11.2025 | | J&T Banka | ROHAN FIN. 0,00/29 | 26.11.2024 - 26.11.2025 | | ČSOB | ČSOB Strukturovaný dluhopis Flexi Participace Zdravotnictví 2030 | 01.10.2025 - 28.11.2025 |
Nově zařazené dluhopisy na Finparádě
V říjnu jsme na Finparádu přidali nové dluhopisy z nabídky ČSOB, Erste Asset Management a J&T Banky. Nejzajímavější úrokovou sazbu (7,85 %) nabízí obligace „DOCK INV. 6,85/30" od J&T Banky.
Emitent dluhopisu „DOCK INV. 6,85/30" je součástí Skupiny Crestyl, která působí na českém trhu realitního developmentu více než 20 let. Skupina stojí za realizací unikátního projektu DOCK na pomezí pražských čtvrtí Karlín a Libeň. Prostředky získané z emise dluhopisů budou využity na částečné refinancování stávajících úvěrů souvisejících s tímto projektem a k rozvoji podnikatelských aktivit skupiny.
| Subjekt | Název dluhopisu - emise | Výnos v p.a.
| | ČSOB | ČSOB Strukturovaný dluhopis Flexi Participace Zdravotnictví 2030 | Variabilní | | ČSOB | ČSOB Strukturovaný dluhopis Noční NASDAQ 2030 | Variabilní | | ČSOB | ČSOB Strukturovaný dluhopis Voda a Energie 2030 | Variabilní | | Erste Asset Management | Prémiový dluhový cenný papír INSURANCE AUTOCALL 7 | Variabilní | | Erste Asset Management | Prémiový dluhopis NUCLEAR 1 | Variabilní | | J&T Banka | ROHAN FIN. 0,00/29 | 6,35 % | | J&T Banka | DOCK INV. 6,85/30 | 6,85 % |
Dluhopisy s variabilním úrokem
U dluhopisů se setkáváme nejen s pevně stanovenou nominální hodnotou, ale i s pevně danou úrokovou sazbou (kuponovým výnosem). Pevný úrok však není pravidlem a mnohdy mají některé dluhopisy úrok variabilní. Variabilní cenný papír má výnos ovlivněn pohyblivou úrokovou sazbou, popřípadě vývojem devizových kurzů v závislosti na pohyb úrokových sazeb či kurz na finančním trhu.
Na co si dát pozor při výběru dluhopisu?
Než investujete, zvažte následující:
- Registrace u ČNB nezaručuje bezpečnost, ale znamená vyšší transparentnost.
- Sledujte zajištění dluhopisu (např. nemovitostí, ručitelem).
- Nezaměňujte kupón (pravidelný výnos) s výnosem do splatnosti, který zohledňuje cenu emise.
- Důvěřujte pouze prověřeným zprostředkovatelům – ideálně s licencí ČNB.
Celkově lze říci, že říjen potvrdil pokračující stabilitu dluhopisového trhu v Česku. Fixní výnosy se drží na atraktivních úrovních, které zajišťují konkurenceschopnost vůči spořicím produktům i krátkodobým investicím. Inflace zůstává pod kontrolou, což pomáhá udržovat klid v dluhopisových portfoliích.
| Žebříček podílových fondů | 
| | Kalkulačka dluhopisů | | | Sjednání investic | |
všechny články | |
Dále v rubrice
Velké srovnání termínovaných vkladů: Říjen přinesl oživení, kde získáte nejvíc?
Termínované vklady jsou zajímavou volbou pro střadatele, kteří hledají předvídatelné a nízce rizikové zhodnocení svých financí. V říjnu 2025 došlo k růstu úrokových sazeb u těchto spořicích produktů. Přinášíme přehled aktuálních sazeb a jejich vývoje...
|
Akciové fondy překonaly sezónní trend, zlato těží z geopolitické nejistoty
Akciové fondy v létě rostly a překonaly i obvykle slabší zářijové období. Dluhopisové fondy naopak oslabily. Investoři se v reakci na geopolitické napětí a nejistotu kolem americké měnové politiky znovu obracejí k bezpečným aktivům, zejména ke zlatu...
|
Jak nejlépe zhodnotit své peníze v říjnu? Přehled aktuálních možností spoření a investic
Přinášíme vám nový díl pravidelného přehledu SporoInvestor, který sleduje vývoj úrokových sazeb u spořicích účtů, termínovaných vkladů a stavebního spoření, stejně jako nabídky důchodového spoření, podílových fondů, dluhopisů a zlata. Přehled vychází z pravidelně...
|
MONETA posiluje v investicích: přichází s vlastními fondy i profesionálním poradenstvím
MONETA na svých pobočkách spouští investiční poradenství, jehož cílem je zpřístupnit investování široké veřejnosti. Současně banka představuje pět nových MONETA fondů, které alokují finanční prostředky do různých tříd aktiv a pokrývají spektrum...
|
všechny články v rubrice
|